Geboren en opgegroeid te Edinburgh, Schotland. Alice Thompson is een Schotse romanschrijfster en docent Creative Writing aan de universiteit van Edinburgh. Volgde haar opleiding aan de St. George's School in Edinburgh, studeerde vervolgens Engels aan de Universiteit van Oxford en schreef haar proefschrift over Henry James, waarop ze promoveerde in 1995.
Na in de jaren 80 keyboard te hebben gespeeld bij de bijna, maar niet helemaal beroemde, postpunkband The Woodentops, stortte ze zich op het schrijven.
Ze debuteerde in 2011 met de novelle Killing time. Haar eerste roman, Justine, won de James Tait Black Memorial Prize for Fiction, en haar tweede, Pandora's Box, werd genomineerd voor de Stakis Prize for Scottish Writer of the Year. Haar derde roman, The Book Collector, werd gepubliceerd in 2015. Ze was ook redacteur van het kunsttijdschrift The List.
In 2000 won ze ook een Creative Scotland Award en was ze Writer in Residence op Shetland.
Ze heeft een zoon en woont momenteel in Edinburgh.